證劵期貨(股票基金證券期貨的基本知識)
1.股票、基金、證券、期貨的基本知識
一、什么是股票市場？股票市場的種類？ 1、股票市場是指股票交易的整個機制，也指股票交易的場所。
由于股票是有價 證券的一部分，因此股票市場也是證券市場的一部分?，F(xiàn)在世界上很少有專門的股票 市場，股票市場與證券市場沒有嚴(yán)格的區(qū)分。
中國有深圳，上海兩個證券市場。 2、股票市場包括股票的發(fā)行市場和股票的交易市場。
股票的發(fā)行市場是發(fā)行公司出售股票的市場，是公司將股票第一次銷售給投資者， 所以也稱為""初級市場""或""一級市場""；股票的交易市場是投資者之間進行股票交易的 市場。股票的交易市場又分為股票交易所交易市場，與在證券公司柜臺（或窗口）交易 的股票交易市場，通常簡稱為""第二市場""（或三級市場）；投資者在證券交易所或證券 公司之外直接進行交易的場外（店外）股票交易市場，通常稱為""第三市場""；大投資者 利用電子計算機網(wǎng)絡(luò)直接進行大宗股票交易的場外交易市場，通常稱為""第四市場""。
二、什么是股息和紅利？股利是如何派發(fā)的？ 1、股息、紅利亦合稱為股利。股份公司通常在年終結(jié)算后，將盈利的一部分作 為股息按股額分配給股東。
股利的主要發(fā)放形式有現(xiàn)金股利、股票股利、財產(chǎn)股利和 建業(yè)股利。 現(xiàn)金股利亦稱派現(xiàn)，是股份公司以貨幣形式發(fā)放給股東的股利；股票股利也稱為 送紅股，是指股份公司以增發(fā)本公司股票的方式來代替現(xiàn)金向股東派息，通常是按股 票的比例分發(fā)給股東。
股東得到的股票股利，實際上是向公司增加投資；新建或正在 擴展中的公司，往往會借助于分派股票股利而少發(fā)現(xiàn)金股利。財產(chǎn)股利是股份公司以 實物或有價證券的形式向股東發(fā)放的股利。
建業(yè)股份公司是以公司籌集到的資金作為 投資盈利分發(fā)給股東的股利。這種情況多發(fā)生在那些建設(shè)周期長、資金周轉(zhuǎn)緩慢、風(fēng) 險大的公司。
因為建設(shè)時間長，一時不能贏利，但又要保證股利的發(fā)放吸引投資者。 2、股利的發(fā)放一般是在期末結(jié)算后，在股東大會通過結(jié)算方案和利潤分配方案 之后進行。
有些公司的股利一年派發(fā)兩次，但是中期派息與年終派息有的不同，中期 派息是以上半年的盈利為基礎(chǔ)，而且要考慮到下半年不致于出現(xiàn)虧損的情況。公司董 事會必須決定是將可動用作為判斷標(biāo)準(zhǔn)。
從根本上講，看股東們考慮的是眼前利益還 是將來公司的發(fā)展，從而所帶來的更大利益。 股利的派發(fā)權(quán)是屬于股東大會，但派發(fā)股利的具體方案則由董事會提出，一經(jīng)股 東大會認(rèn)可，即可確定進行。
公司股票是可以轉(zhuǎn)讓的。為了確定哪些人可以領(lǐng)到股利， 必須在發(fā)放股利前確定一些日期界限。
這里有4個重要日期需要注意，因為它們無論 對于那些注重當(dāng)前收入的人，或是對注重資本利得的人都十分重要。它們分別是： 宣布股利日。
即董事會宣布決定在某日發(fā)放股利的日期。 除息日。
除去股息日期。在除息日當(dāng)天或其后購買股票者將無權(quán)領(lǐng)取最近一次股 利。
除息日一般在股權(quán)登記日后面若干天。 股權(quán)登記日。
凡此日在公司股東名冊上有名字的人都可分享到最近一次股利。由 于股票交易與股東是不斷變化的，公司很難確定某期股息派發(fā)中股東有哪些人。
三、如何研讀深滬股票交易行情表 1、收市：即收盤價。它并非是股市閉盤收市時的股票價格，而是當(dāng)日該股票最 后一筆交易的成交價格。
滬市和深市的開市時間是每周的周一至周五，法定假日不包 括在內(nèi)。每天開市的時間是上午：9:30~11:30，下午13:00~15:00。
收市價又分為 前（上午）收市價和后（下午）收市價。 2、開盤：即開盤價。
是指當(dāng)日開盤后該股票的第一筆成交的價格。如開市后30 分鐘內(nèi)無成交價，則以前日的收盤價作為開盤價。
3、成交量：反映成交的數(shù)量多少。一般可用成交股數(shù)和成交金額兩項指標(biāo)來衡量。
目前深滬股市兩項指標(biāo)均能顯示出來。 4、最高：是指當(dāng)日所成交的價格中的最高價位。
有時最高價只有一筆，有時也 不止一筆。 5、最低：是指當(dāng)日所成交的價格中的最低價位。
有時最低價只有一筆。有時也 不止一筆。
6、漲跌：每天的漲跌為當(dāng)天的收盤價減去前日的收盤價。 漲跌停板：每天的漲跌幅為每天的漲跌除以前日的收盤價。
目前，滬深股市實行 的是漲跌幅限制制度，漲跌幅度為前日收市價的上下10%，即漲跌停板.但是，還可以 在這個幅度內(nèi)繼續(xù)進行交易。 7、停牌：股票由于某種消息或進行某種活動引起股價的連續(xù)上漲或下跌，由證 券交易所暫停其在股票市場上進行交易。
待情況澄清或企業(yè)恢復(fù)正常后，再復(fù)牌在交 易所掛牌交易。 8、手：它是國際上通用的計算成交股數(shù)的單位。
必須是手的整數(shù)倍才能辦理交 易。目前一般以100股為一手進行交易。
即購買股票至少必須購買100股。 封閉式基金：是指事先確定發(fā)行總額，在封閉期內(nèi)基金單位總數(shù)不變，基金上市后投資者可以通過證券市場轉(zhuǎn)讓、買賣基金單位的一種基金。
開放式基金：是指基金發(fā)行總額不固定，基金單位總數(shù)隨時增減，投資者可以按基金的報價在國家規(guī)定的營業(yè)場所申購或者贖回基金單位的一種基金?；饍羰找妫夯鹗找婵鄢凑諊矣嘘P(guān)規(guī)定可以在基金收益中扣除的費用后的余額。
基金的股利收入是指開放式基金通過在一級市場或二。
2.期貨的基礎(chǔ)知識
第1章 期貨基本概念及期貨市場的產(chǎn)生與發(fā)展 第一節(jié) 期貨基本概念 （一）期貨合約：是指在交易所達成的，受法律約束的，并規(guī)定在將來特定地點和時間交割某一特定商品的標(biāo)準(zhǔn)化合約。
所謂標(biāo)準(zhǔn)化合約是指合約的數(shù)量、質(zhì)量、交貨時間和地點等都是既定的，唯一的變量是價。 在談?wù)摵霞s時，人們很自然地認(rèn)為，合約就是印得密密麻麻的一紙文書。
誠然，期貨合約確實涉及大量的文件和文書工作，但是期貨合約并非一紙文書。期貨合約是通過期貨交易所達成的一項具有法律約束力的協(xié)議，即同意在將來買賣某種商品的契約。
期貨合約的標(biāo)準(zhǔn)化條款一般包括： （1）交易數(shù)量和單位條款。每種商品的期貨合約規(guī)定了統(tǒng)一的、標(biāo)準(zhǔn)化的數(shù)量和數(shù)量單位，統(tǒng)稱“交易單位”。
例如，大連商品交易所規(guī)定大豆期貨合約的交易單位為10噸。也就是說，你在大連商品交易所買賣大豆期貨合約，起步就得10噸，用期貨市場的術(shù)語表達就是1手，這是最小的交易單位。
在期貨市場，你不可以買5噸或賣出8噸大豆。 （2）質(zhì)量和等級條款。
商品期貨合約規(guī)定了統(tǒng)一的、標(biāo)準(zhǔn)化的質(zhì)量等級，一般采用國家制定的商品質(zhì)量等級標(biāo)準(zhǔn)。例如，大連商品交易所大豆期貨的交割標(biāo)準(zhǔn)采用國標(biāo)。
（3）交割地點條款。期貨合約為期貨交易的實物交割指定了標(biāo)準(zhǔn)化的、統(tǒng)一的實物商品的交割倉庫，以保證實物交割的正常進行。
大連是我國重要的糧食集散地之一，倉儲業(yè)非常發(fā)達，目前，大連商品交易所的指定交割倉庫都設(shè)在大連。 （4）交割期條款。
商品期貨合約對進行實物交割的月份作了規(guī)定。剛開始商品期貨交易時，你最先注意到的是：每種商品有幾個不同的合約，每個合約標(biāo)示著一定的月份，如1999年11月大豆合約與2000年5月大豆合約。
（5）最小變動價位條款。指期貨交易時買賣雙方報價所允許的最小變動幅度，每次報價時價格的變動必須是這個最小變動價位的整數(shù)倍，大連商品交易所大豆期貨合約的最小變動價位為1元/噸。
也就是說，當(dāng)你買賣大豆期貨時，不可能出現(xiàn)2188.5元/噸這樣的價格。 （6）漲跌停板幅度條款。
指交易日期貨合約的成交價格不能高于或低于該合約上一交易日結(jié)算價的一定幅度。例如，大連商品交易所規(guī)定，大豆期貨的漲跌停板幅度為上一交易日結(jié)算價的3%。
(7)最后交易日條款。指期貨合約停止買賣的最后截止日期。
每種期貨合約都有一定的月份限制，到了合約月份的一定日期，就要停止合約的買賣，準(zhǔn)備進行實物交割。例如，大連商品交易所規(guī)定，大豆期貨的最后交易日為合約月份的第十個交易日。
現(xiàn)附大連商品交易所黃大豆1號期貨合約供參考。 交易品種 黃大豆1號 交易單位 10噸/手 報價單位 人民幣 最小變動價位 1元/噸 漲跌停板幅度 上一交易日結(jié)算價的3% 合約交割月份 1,3,5,7,9,11 交易時間 每周一至周五上午9:00~11:30，下午13:30~15:00 最后交易日 合約月份第十個交易日 最后交割日 最后交易日后七日（遇法定節(jié)假日順延） 交割等級 具體內(nèi)容見附表 交割地點 大連商品交易所指定交割倉庫 交易保證金 合約價值的5% 交易手續(xù)費 4元/手 交割方式 集中交割 交易代碼 A 上市交易所 大連商品交易所 （二）期貨交易：是指在期貨交易所內(nèi)集中買賣期貨合約的交易活動。
期貨交易的全過程可以概括為開倉、持倉、平倉或?qū)嵨锝桓睢? 開倉，是指交易者新買入或新賣出一定數(shù)量的期貨合約，例如，你可賣出10手大豆期貨合約，當(dāng)這一筆交易是你的第一次買賣時，就被稱為開倉交易。
在期貨市場上，買入或賣出一份期貨合約相當(dāng)于簽署了一份遠(yuǎn)期交割合同。開倉之后尚沒有平倉的合約，叫未平倉合約或者平倉頭寸，也叫持倉。
開倉時，買入期貨合約后所持有的頭寸叫多頭頭寸，簡稱多頭；賣出期貨合約后所持有的頭寸叫空頭頭寸，簡稱空頭。 如果交易者將這份期貨合約保留到最后交易日結(jié)束，他就必須通過實物交割來了結(jié)這筆期貨交易，然而，進行實物交割的是少數(shù)。
大約99%的市場參與者都在最后交易日結(jié)束之前擇機將買入的期貨合約賣出，或?qū)①u出的期貨合約買回，即通過筆數(shù)相等、方向相反的期貨交易來對沖原有的期貨合約，以此了結(jié)期貨交易，解除到期進行實物交割的義務(wù)。舉例而言，如果你賣出大豆2000年5月合約10手，那么，你就應(yīng)在2000年5月到期前，買進10手同一個合約來對沖平倉，這樣，一開一平，一個交易過程就結(jié)束了。
這就象財務(wù)做帳一樣，同一筆資金進出一次，帳就做平了。這種買回已賣出合約，或賣出已買入合約的行為就叫平倉。
交易者開倉之后可以選擇兩種方式了結(jié)期貨合約：要么擇機平倉，要么保留至最后交易日并進行實物交割。 期貨交易者在買賣期貨合約時，可能盈利，也可能發(fā)生虧損。
那么，從交易者自己的角度看，什么樣交易是盈利的？什么樣的交易是虧損的？請看一個例子，比如，你選擇了1手大豆合約的買賣。你以2188元/噸的價格賣出明年5月份交割的1手大豆合約。
這時，你所處的交易部位就被稱為“空頭”部位，你現(xiàn)在可以說你是一位“賣空者”或者說你賣空1手大豆合約。 當(dāng)你成為空頭時，你有兩種選擇。
一種是一直到合約的期滿都保持空頭部位，交割時，你在現(xiàn)貨市場買入10噸大豆并提交給合約的買方。如果你能。
3.高人給我介紹下股票,期貨的基本知識,我一點都不懂
股指期貨概念
股指期貨：全稱為“股票指數(shù)期貨”，是以股價指數(shù)為依據(jù)的期貨，是買賣雙方根據(jù)事先的約定，同意在未來某一個特定的時間按照雙方事先約定的股價進行股票指數(shù)交易的一種標(biāo)準(zhǔn)化協(xié)議。
股票市場是一個具有相當(dāng)風(fēng)險的金融市場，股票投資人面臨著兩類風(fēng)險。第一類是由于受到特定因素影響的特定股票的市場價格波動，給該股票持有者帶來的風(fēng)險，稱為非系統(tǒng)性風(fēng)險；另一類是在作用于整個市場的因素的影響下，市場上所有股票一起漲跌所帶來的市場價格風(fēng)險，稱為系統(tǒng)風(fēng)險。對于非系統(tǒng)風(fēng)險，投資者用增加持有股票種數(shù)，構(gòu)造投資組合的方法來消除；對于后一種風(fēng)險，投資者單靠購買一種或幾種股票期貨合約很難規(guī)避，因為一種或幾種股票的組合不可能代表整個市場的走勢，而一個人無法買賣所有股票的期貨合約。在長期的股票實踐中，人們發(fā)現(xiàn)，股票價格指數(shù)基本上代表了全市場股票價格變動的趨勢和幅度。如果把股票價格指數(shù)改造成一種可買賣的商品，便可以利用這種商品的期貨合約對全市場進行保值。利用股票價格指數(shù)對股票進行保值的根本原因在于股票價格指數(shù)和整個股票市場價格之間的正相關(guān)關(guān)系。
與其它期貨合約相比，股票指數(shù)期貨合約有如下特點：
(1)股票指數(shù)期貨合約是以股票指數(shù)為基礎(chǔ)的金融期貨。長期以來，市場上沒有出現(xiàn)單種股票的期貨交易，這是因為單種股票不能滿足期貨交易上市的條件。而且，利用它也難以回避股市波動的系統(tǒng)性風(fēng)險。而股票指數(shù)由于是眾多股票價格平均水平的轉(zhuǎn)化形式，在很 大程度上可以作為代表股票資產(chǎn)的相對指標(biāo)。股票指數(shù)上升或下降表示股票資本增多或減少，這樣，股票指數(shù)就具備了成為金融期貨的條件。利用股票指數(shù)期貨合約交易可以消除股市波動所帶來的系統(tǒng)
性風(fēng)險。
(2)股票指數(shù)期貨合約所代表的指數(shù)必須是具有代表性的權(quán)威性指數(shù)。目前，由期貨交易所開發(fā)成功的所有股票指數(shù)期貨合約都是以權(quán)威的股票指數(shù)為基礎(chǔ)。比如，芝加哥商業(yè)交易所的S&P 500指數(shù)期貨合約就是以標(biāo)準(zhǔn)·普爾公司公布的500種股票指數(shù)為基礎(chǔ)。權(quán)威性股票指數(shù)的基本特點就是具有客觀反映股票市場行情的總體代表性和影響的廣泛性。這一點保證了期貨市場具有較強的流動性和廣泛的參與性，是股指期貨成功的先決條件。
(3)股指期貨合約的價格是以股票指數(shù)的“點”來表示的。世界上所有的股票指數(shù)都是以點數(shù)表示的，而股票指數(shù)的點數(shù)也是該指數(shù)的期貨合約的份格。例如，S&P500指數(shù)六月份為260點，這260點也是六月份的股票指數(shù)合約的價格。以指數(shù)點乘以一個確定的金額數(shù)值就是合約的金額。在美國，絕大多數(shù)的股指期貨合約的金額是用指數(shù)乘以500美元，例如，在S&P500指數(shù)260點時，S&P 500指
數(shù)期貨合約代表的金額為260*500=13000美元。指數(shù)每漲跌一點，該指數(shù)期貨交易者就會有500美元的盈虧。
(4)股票指數(shù)期貨合約是現(xiàn)金交割的期貨合約。股票指數(shù)期貨合約之所以采用現(xiàn)金交割，主要有兩個方面的原因，第—，股票指數(shù)是一種特殊的股票資產(chǎn)，其變化非常頻繁，而且是眾多股票價格的平均值的相對指標(biāo)，如果采用實物交割，勢必涉及繁瑣的計算和實物交接等極為麻煩的手續(xù)；第二，股指期貨合約的交易者并不愿意交收該股指所代表的實際股票，他們的目的在于保值和投機，而采用現(xiàn)金交割和最終結(jié)算，既簡單快捷，又節(jié)省費用。
4.股票、基金、證券、期貨的基本知識
?。坎皇前?！你哪里查的呀？
我試試解釋一下吧：
股票：是股份公司發(fā)給股東證明其所入股份的一種有價證券，它可以作為買賣對象和抵押品，是資金市場主要的長期信用工具之一。
基金：其本質(zhì)是集合理財，就是匯聚大家的小資金，集中到一起，然后有基金管理人去投資，去管理，收益共享，風(fēng)險共擔(dān)的一種投資工具。
期貨：期貨交易是在現(xiàn)貨交易的基礎(chǔ)上發(fā)展起來的，通過在期貨交易所內(nèi)成交標(biāo)準(zhǔn)化期貨合約的一種新型交易方式。期貨合約對商品質(zhì)量，規(guī)格，交貨的時間，地點等都做了統(tǒng)一的規(guī)定，唯一的變量就是商品的價格。
債券：實際上是一種債權(quán)的證明。分很多種：國債，企業(yè)債，金融債，公司債等等。。。最多的是國債，是國家為籌措資金而向投資者出具的書面借款憑證，承諾在一定的時期內(nèi)按約定的條件，按期支付利息和歸還本金。
證券：所謂有價證券，是具有一定票面金額，代表財產(chǎn)所有權(quán)或者債權(quán)，并借以取得一定收入的一種證書，簡稱：證券。
證券有很多種，商品證券（提貨單，運貨單，倉庫棧單等），貨幣證券（本票，支票，匯票等）和資本證券（股票，債券等）。
不知道，是否正確，供你參考，祝你好運！
5.證券與期貨是學(xué)什么
大學(xué)證券與期貨專業(yè)主要課程：西方經(jīng)濟、貨幣銀行、國際金融、商業(yè)銀行經(jīng)營管理、證券市場基礎(chǔ)、證券交易、證券投資基金、期貨交易實務(wù)、財經(jīng)管理、金融會計、證券交易模擬實訓(xùn)、崗前實習(xí)等。 主要專業(yè)課程：金融市場概論、貨幣銀行學(xué)、財務(wù)會計、國家金融、銀行會計、商業(yè)銀行經(jīng)營與管理、中央銀行與金融監(jiān)管、銀行業(yè)務(wù)綜合實訓(xùn)、投資銀行業(yè)務(wù)證券投資原理、證券理論與實務(wù)、證券投資分析與操作等。
作為直接操作的投資者需要學(xué)習(xí)：證券交易所和期貨交易所交易規(guī)則，證券技術(shù)分析理論并在實踐中不斷總結(jié)，證券投資心理的研究，操作技巧的研究，證券基本分析理論，一些財務(wù)知識。
