金融市場(chǎng)各章占比(證券從業(yè)資格考試各章所占比例)

1.證券從業(yè)資格考試基礎(chǔ)知識(shí)各章所占比例

一二三章是必考的，但是比重不是很大。比重大的在公司分析那章，計(jì)算題最多的就是金融衍生工具那章，5,6,7,8章是重點(diǎn)?？荚嚂r(shí)有的計(jì)算題是書(shū)上的原題，那些舉例說(shuō)明的原題一定要搞懂或者記住。 尤其是多選題。有的是一題問(wèn)出好多個(gè)問(wèn)題來(lái)，都是多選，你這一題要是不會(huì)整個(gè)都不會(huì)，好多分呢。所以各章要求計(jì)算的結(jié)論的公式必須記住。別的什么就是中國(guó) 證券業(yè)的發(fā)展歷史，會(huì)有幾個(gè)年號(hào)的一定要記住。

證券基礎(chǔ)知識(shí)考試重點(diǎn)是第一章證券市場(chǎng)概述、第四章、證券投資基金、第五章金融衍生工具、第六章證券市場(chǎng)運(yùn)行、第七章證券中介機(jī)構(gòu)這幾章。

證券報(bào)考條件如下：

1、年滿 18周歲；

2、具有高中或國(guó)家承認(rèn)相當(dāng)于高中以上文憑；

3、具有完全民事行為能力。

證券是多種經(jīng)濟(jì)權(quán)益憑證的統(tǒng)稱(chēng)，也指專(zhuān)門(mén)的種類(lèi)產(chǎn)品，是用來(lái)證明券票持有人享有的某種特定權(quán)益的法律憑證。它主要包括資本證券、貨幣證券和商品證券等。

2.證券從業(yè)資格考試基礎(chǔ)知識(shí)各章所占比例

一二三章是必考的，但是比重不是很大。

比重大的在公司分析那章，計(jì)算題最多的就是金融衍生工具那章，5,6,7,8章是重點(diǎn)?？荚嚂r(shí)有的計(jì)算題是書(shū)上的原題，那些舉例說(shuō)明的原題一定要搞懂或者記住。

尤其是多選題。有的是一題問(wèn)出好多個(gè)問(wèn)題來(lái)，都是多選，你這一題要是不會(huì)整個(gè)都不會(huì)，好多分呢。

所以各章要求計(jì)算的結(jié)論的公式必須記住。別的什么就是中國(guó) 證券業(yè)的發(fā)展歷史，會(huì)有幾個(gè)年號(hào)的一定要記住。

證券基礎(chǔ)知識(shí)考試重點(diǎn)是第一章證券市場(chǎng)概述、第四章、證券投資基金、第五章金融衍生工具、第六章證券市場(chǎng)運(yùn)行、第七章證券中介機(jī)構(gòu)這幾章。 證券報(bào)考條件如下： 1、年滿 18周歲； 2、具有高中或國(guó)家承認(rèn)相當(dāng)于高中以上文憑； 3、具有完全民事行為能力。

證券是多種經(jīng)濟(jì)權(quán)益憑證的統(tǒng)稱(chēng)，也指專(zhuān)門(mén)的種類(lèi)產(chǎn)品，是用來(lái)證明券票持有人享有的某種特定權(quán)益的法律憑證。它主要包括資本證券、貨幣證券和商品證券等。

3.金融基礎(chǔ)知識(shí)的目錄

第一章 貨幣與貨幣制度 1 第一節(jié) 貨幣的產(chǎn)生與貨幣形態(tài)的演變 2 一、從商品交換發(fā)展的歷史進(jìn)程看貨幣的起源 2 二、從貨幣的本質(zhì)看貨幣是固定地充當(dāng)一般等價(jià)物的特殊商品 4 三、貨幣形態(tài)的演變 5 第二節(jié) 貨幣的職能 8 一、價(jià)值尺度 8 二、流通手段 9 三、貯藏手段 10 四、支付手段 10 五、世界貨幣 11 第三節(jié) 貨幣的定義及貨幣層次的劃分 12 一、貨幣的定義 13 二、貨幣層次的劃分 14 三、貨幣層次劃分的意義 15 第四節(jié) 貨幣制度 17 一、貨幣制度的形成 17 二、貨幣制度的構(gòu)成要素 17 三、貨幣制度的演變 19 綜合練習(xí) 23 第二章 信用與信用擴(kuò)張 27 第一節(jié) 信用的產(chǎn)生及發(fā)展 27 一、信用的產(chǎn)生 28 二、信用發(fā)展中的兩次飛躍 29 三、信用發(fā)展的幾個(gè)階段 30 第二節(jié) 信用形式和信用工具 33 一、信用形式 33 二、信用工具 34 三、常用信用工具 35 四、信用工具的價(jià)格 37 第三節(jié) 信用擴(kuò)張 39 一、信用擴(kuò)張的含義 39 二、信用過(guò)度擴(kuò)張 40 三、實(shí)體經(jīng)濟(jì)與虛擬經(jīng)濟(jì) 40 四、虛擬經(jīng)濟(jì)影響實(shí)體經(jīng)濟(jì)的因素 41 綜合練習(xí) 43 第三章 利息與利息率 47 第一節(jié) 利息 47 一、利息的含義與本質(zhì) 47 二、利息的計(jì)量方法 48 第二節(jié) 利率 49 一、利率的概念 50 二、利率的種類(lèi) 50 三、利率的作用 52 第三節(jié) 利率決定理論 53 一、馬克思的利率決定論和西方的利率決定論 53 二、決定利率變化的因素 54 三、影響利率變化的因素 54 綜合練習(xí) 56 第四章 金融機(jī)構(gòu)與四大支柱 59 第一節(jié) 金融機(jī)構(gòu)概述 59 一、金融機(jī)構(gòu)產(chǎn)生的原因及功能 60 二、金融機(jī)構(gòu)的劃分 60 三、國(guó)際金融機(jī)構(gòu) 61 第二節(jié) 銀 行 業(yè) 64 一、銀行的含義 64 二、近代銀行的發(fā)展史 64 三、銀行性金融機(jī)構(gòu) 64 四、我國(guó)現(xiàn)行的銀行體制 66 第三節(jié) 保險(xiǎn)公司 69 一、保險(xiǎn)公司的產(chǎn)生 69 二、保險(xiǎn)公司的組織形式 70 三、保險(xiǎn)公司的業(yè)務(wù)范圍 70 第四節(jié) 證券公司 72 一、證券公司概述 72 二、證券公司的主要業(yè)務(wù) 73 三、證券公司的傭金 74 第五節(jié) 信托投資公司 77 一、信托與金融信托 77 二、信托投資公司的業(yè)務(wù) 78 三、信托投資公司的資產(chǎn)負(fù)債比例管理 78 綜合練習(xí) 81 第五章 商業(yè)銀行與派生存款 85 第一節(jié) 商業(yè)銀行概述 85 一、商業(yè)銀行的起源 86 二、商業(yè)銀行的發(fā)展 87 三、西方商業(yè)銀行近年來(lái)的發(fā)展動(dòng)向 88 第二節(jié) 商業(yè)銀行的性質(zhì)、職能及組織結(jié)構(gòu) 90 一、商業(yè)銀行的性質(zhì) 90 二、商業(yè)銀行的職能 91 三、商業(yè)銀行的組織結(jié)構(gòu) 92 第三節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理原則 94 一、安全性 94 二、流動(dòng)性 96 三、營(yíng)利性 96 四、商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)原則的矛盾及其協(xié)調(diào) 97 第四節(jié) 商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù) 98 一、商業(yè)銀行的負(fù)債業(yè)務(wù) 98 二、商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù) 101 三、商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù) 103 第五節(jié) 商業(yè)銀行派生存款 106 一、商業(yè)銀行的原始存款與派生存款 106 二、商業(yè)銀行創(chuàng)造派生存款的條件 106 三、存款貨幣的創(chuàng)造過(guò)程 107 四、商業(yè)銀行創(chuàng)造派生存款的約束因素 108 綜合練習(xí) 110 第六章 中央銀行與貨幣政策 113 第一節(jié) 中央銀行概述 113 一、中央銀行的產(chǎn)生和發(fā)展 113 二、中央銀行的類(lèi)型結(jié)構(gòu) 115 三、中央銀行的性質(zhì)與職能 116 第二節(jié) 中央銀行的主要業(yè)務(wù) 118 一、中央銀行的負(fù)債業(yè)務(wù) 118 二、中央銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù) 120 三、中央銀行的其他業(yè)務(wù) 121 第三節(jié) 中央銀行貨幣政策 122 一、貨幣政策的最終目標(biāo) 122 二、貨幣政策的中介目標(biāo) 124 第四節(jié) 貨幣政策工具 126 一、一般性貨幣政策工具 126 二、選擇性貨幣政策工具 128 三、其他貨幣政策工具 128 四、貨幣政策的傳導(dǎo)機(jī)制 129 綜合練習(xí) 132 第七章 貨幣供求均衡與通貨膨脹 136 第一節(jié) 貨幣需求 136 一、貨幣需求的含義 136 二、馬克思的貨幣需求理論 137 三、費(fèi)雪交易方程式與劍橋方程式 137 四、凱恩斯的貨幣需求理論 138 五、弗里德曼的貨幣需求函數(shù) 138 六、影響我國(guó)貨幣需求的主要因素 139 第二節(jié) 貨幣供給 140 一、貨幣供給 140 二、影響貨幣供給的基本因素 140 三、決定貨幣乘數(shù)大小的因素 141 第三節(jié) 貨幣均衡 142 一、貨幣均衡的概念 143 二、貨幣供求均衡與社會(huì)總供求平衡 143 三、中央銀行對(duì)貨幣供求的調(diào)節(jié) 144 第四節(jié) 通貨膨脹 146 一、通貨膨脹的含義 146 二、衡量通貨膨脹的指標(biāo) 147 三、通貨膨脹的類(lèi)型 148 四、通貨膨脹的危害 150 五、通貨膨脹的治理 151 第五節(jié) 通貨緊縮 153 一、通貨緊縮的含義 153 二、通貨緊縮的分類(lèi) 153 三、通貨緊縮產(chǎn)生的原因 154 四、通貨緊縮的危害 154 五、治理通貨緊縮的措施 154 綜合練習(xí) 156 第八章 金融市場(chǎng)與衍生金融工具 159 第一節(jié) 金融市場(chǎng)概述 160 一、金融市場(chǎng)的含義 160 二、金融市場(chǎng)的構(gòu)成要素 160 三、金融市場(chǎng)的地位與功能 161 四、金融市場(chǎng)上的融資方式 162 五、金融市場(chǎng)的分類(lèi) 163 第二節(jié) 貨幣市場(chǎng)與資本市場(chǎng) 164 一、貨幣市場(chǎng) 164 二、資本市場(chǎng) 165 三、國(guó)際金融市場(chǎng) 167 第三節(jié) 衍生金融工具 170 一、衍生金融工具概述 170 二、常見(jiàn)的衍生金融工具 171 綜合練習(xí) 175 第九章 外匯與國(guó)際收支 178 第一節(jié) 外匯與匯率 178 一、外匯概述 179 二、外匯的功能 180 三、匯率及其標(biāo)價(jià)方法 180 四、影響匯率變動(dòng)的因素 182 第二節(jié) 國(guó)際收支 184 一、國(guó)際收支的含義 184 二、國(guó)際收支平衡表 185 三、國(guó)際收支平衡表的差額與分析 188 四、國(guó)際收支不。

4.金融基礎(chǔ)知識(shí)

中國(guó)人民銀行是中華人民共和國(guó)的中央銀行，是在國(guó)務(wù)院領(lǐng)導(dǎo)下制定和實(shí)施貨幣政策、對(duì)金融業(yè)實(shí)施監(jiān)督管理的宏觀調(diào)控部門(mén)。

中國(guó)人民銀行是1948年12月1日在華北銀行、北海銀行、西北農(nóng)民銀行的基礎(chǔ)上合并組成的。1983年9月，國(guó)務(wù)院決定中國(guó)人民銀行專(zhuān)門(mén)行使國(guó)家中央銀行職能。

1995年3月18日，第八屆全國(guó)人民代表大會(huì)第三次會(huì)議通過(guò)了《中華人民共和國(guó)中國(guó)人民銀行法》，至此，中國(guó)人民銀行作為中央銀行以法律形式被確定下來(lái)。 中國(guó)人民銀行的主要職責(zé)包括：依法制定和執(zhí)行貨幣政策：發(fā)行人民幣、管理人民幣流通：按照規(guī)定審批、監(jiān)督管理金融機(jī)構(gòu)； 按照規(guī)定監(jiān)督管理金融市場(chǎng)；發(fā)布有關(guān)金融監(jiān)督管理的業(yè)務(wù)的命令和規(guī)章；持有、管理、經(jīng)營(yíng)國(guó)家外匯儲(chǔ)備、黃金儲(chǔ)備；經(jīng)理國(guó)庫(kù)；維護(hù)支付、清算系統(tǒng)的正常運(yùn)行；負(fù)責(zé)金融業(yè)的統(tǒng)計(jì)、調(diào)查、分析和預(yù)測(cè)；依法從事有關(guān)的金融業(yè)務(wù)活動(dòng)；作為國(guó)家的中央銀行，從事有關(guān)的國(guó)際金融活動(dòng)；承辦國(guó)務(wù)院交辦的其他事項(xiàng)；根據(jù)國(guó)務(wù)院規(guī)定，管理國(guó)家外匯管理局。

中國(guó)人民銀行總行設(shè)在北京。根據(jù)履行職責(zé)的需要，中國(guó)人民銀行總行內(nèi)設(shè)13個(gè)職能司（廳），包括：辦公廳、條法司、貨幣政策司、銀行監(jiān)管一司、銀行監(jiān)管二司、非銀行金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管司、合作金融機(jī)構(gòu)監(jiān)司、統(tǒng)計(jì)司、會(huì)計(jì)財(cái)務(wù)司、支付科技司、國(guó)際司、內(nèi)審司、人事教育司。

為保證中國(guó)人民銀行能科學(xué)制定和實(shí)施貨幣政策，有效實(shí)行金融監(jiān)管，中國(guó)人民銀行總行還設(shè)立了研究局、貨幣金銀局、國(guó)庫(kù)局、保衛(wèi)局、培訓(xùn)中心，作為支持服務(wù)體系。中國(guó)人民銀行總行下設(shè)2個(gè)營(yíng)業(yè)管理部，9個(gè)分行，326個(gè)中心支行，1827個(gè)縣（市）支行。

中國(guó)人民銀行的分支機(jī)構(gòu)是總行的派出機(jī)構(gòu)，其主要職責(zé)是按照總行的授權(quán)，主要負(fù)責(zé)本轄區(qū)的金融監(jiān)管。此外，中國(guó)人民銀行還設(shè)立了印制總公司、清算中心、中國(guó)外匯交易中心等直屬企事業(yè)單位及駐外機(jī)構(gòu)。

所謂政策性銀行（ policy bank / non-commercial bank ）系指那些多由政府創(chuàng)立、參股或保證的，不以營(yíng)利為目的，專(zhuān)門(mén)為貫徹、配合政府社會(huì)經(jīng)濟(jì)政策或意圖，在特定的業(yè)務(wù)領(lǐng)域內(nèi)，直接或間接地從事政策性融資活動(dòng)，充當(dāng)政府發(fā)展經(jīng)濟(jì)、促進(jìn)社會(huì)進(jìn)步、進(jìn)行宏觀經(jīng)濟(jì)管理工具的金融機(jī)構(gòu) 。 政策性銀行是指由政府發(fā)起、出資成立，為貫徹和配合政府特定經(jīng)濟(jì)政策和意圖而進(jìn)行融資和信用活動(dòng)的機(jī)構(gòu)。

1、政策性銀行的產(chǎn)生和發(fā)展是國(guó)家干預(yù)、協(xié)調(diào)經(jīng)濟(jì)的產(chǎn)物。政策性銀行與商業(yè)銀行和其他非銀行金融機(jī)構(gòu)相比，有共性的一面，如要對(duì)貸款進(jìn)行嚴(yán)格審查，貸款要還本付息、周轉(zhuǎn)使用等。

但作為政策性金融機(jī)構(gòu)，也有其特征：一是政策性銀行的資本金多由政府財(cái)政撥付；二是政策性銀行經(jīng)營(yíng)時(shí)主要考慮國(guó)家的整體利益、社會(huì)效益，不以盈利為目標(biāo)，但政策性銀行的資金并不是財(cái)政資金，政策性銀行也必須考慮盈虧，堅(jiān)持銀行管理的基本原則，力爭(zhēng)保本微利；三是政策性銀行有其特定的資金來(lái)源，主要依靠發(fā)行金融債券或向中央銀行舉債，一般不面向公眾吸收存款；四是政策性銀行有特定的業(yè)務(wù)領(lǐng)域，不與商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)。 2、當(dāng)今世界上許多國(guó)家都建立有政策性銀行，其種類(lèi)較為全面，并構(gòu)成較為完整的政策性銀行體系，如日本著名的“二行九庫(kù)”體系，包括日本輸出入銀行、日本開(kāi)發(fā)銀行、日本國(guó)民金融公庫(kù)、住宅金融公庫(kù)、農(nóng)林漁業(yè)金融公庫(kù)、中小企業(yè)金融公庫(kù)、北海道東北開(kāi)發(fā)公庫(kù)、公營(yíng)企業(yè)金融公庫(kù)、環(huán)境衛(wèi)生金融公庫(kù)、沖繩振興開(kāi)發(fā)金融公庫(kù)、中小企業(yè)信用保險(xiǎn)公庫(kù)； 商業(yè)銀行”是英文Commercial Bank的意譯。

在給這個(gè)概念下定義問(wèn)題上，中西方提法不盡相同。我們認(rèn)為商業(yè)銀行的定義應(yīng)包括以下要點(diǎn)，第一，商業(yè)銀行是一個(gè)信用授受的中介機(jī)構(gòu)；第二，商業(yè)銀行是以獲取利潤(rùn)為目的的企業(yè)；第三，商業(yè)銀行是唯一能提供“銀行貨幣”（活期存款）的金融組織。

綜合來(lái)說(shuō)，對(duì)商業(yè)銀行這一概念可理解為：商業(yè)銀行是以經(jīng)營(yíng)工商業(yè)存、放款為主要業(yè)務(wù)，并以獲取利潤(rùn)為目的的貨幣經(jīng)營(yíng)企業(yè)。這個(gè)定義方法實(shí)際上是把中西方學(xué)者對(duì)商業(yè)銀行所下定義做了一個(gè)概括。

商業(yè)銀行的特征如下： （1）商業(yè)銀行與一般工商企業(yè)一樣，是以盈利為目的的企業(yè)。它也具有從事業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)所需要的自有資本，依法經(jīng)營(yíng)，照章納稅，自負(fù)盈虧，它與其他企業(yè)一樣，以利潤(rùn)為目標(biāo)。

（2）商業(yè)銀行又是不同于一般工商企業(yè)的特殊企業(yè)。其特殊性具體表現(xiàn)于經(jīng)營(yíng)對(duì)象的差異。

工商企業(yè)經(jīng)營(yíng)的是具有一定使用價(jià)值的商品，從事商品生產(chǎn)和流通；而商業(yè)銀行是以金融資產(chǎn)和金融負(fù)債為經(jīng)營(yíng)對(duì)象，經(jīng)營(yíng)的是特殊商品…一貨幣和貨幣資本。經(jīng)營(yíng)內(nèi)容包括貨幣收付、借貸以及各種與貨幣運(yùn)動(dòng)有關(guān)的或者與之相聯(lián)系的金融服務(wù)。

從社會(huì)再生產(chǎn)過(guò)程看，商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)，是工商企業(yè)經(jīng)營(yíng)的條件。同一般工商企業(yè)的區(qū)別，使商業(yè)銀行成為一種特殊的企業(yè)——金融企業(yè)。

（3）商業(yè)銀行與專(zhuān)業(yè)銀行相比又有所不同。商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)更綜合，功能更全面，經(jīng)營(yíng)一切金融“零售”業(yè)務(wù)（門(mén)市服務(wù)）和“批發(fā)業(yè)務(wù)”，（大額信貸業(yè)務(wù)），為客戶提供所有的金融服務(wù)。

而專(zhuān)業(yè)銀行只集中經(jīng)營(yíng)指定范圍內(nèi)的業(yè)務(wù)和提供專(zhuān)門(mén)服務(wù)。隨著西方各國(guó)金融管。

5.17年經(jīng)濟(jì)法基礎(chǔ)各章考試所占比例

具體少誰(shuí)知道近3平均各章所占值：

初級(jí)計(jì)實(shí)務(wù)

第1章：28

第2章：5

第3章：4

第4章：7

第5章：6

第6章：2

第7章：27

第8章：8

第9章：3

第10章：5

經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)

第1章：12

第2章：14

第3章：22

第4章：17

第5章：13

第6章：11

第7章：10

6.金融是什么

金融是貨幣流通和信用活動(dòng)以及與之相聯(lián)系的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的總稱(chēng)，廣義的金融泛指一切與信用貨幣的發(fā)行、保管、兌換、結(jié)算，融通有關(guān)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，甚至包括金銀的買(mǎi)賣(mài)，狹義的金融專(zhuān)指信用貨幣的融通。

金融的內(nèi)容可概括為貨幣的發(fā)行與回籠，存款的吸收與付出，貸款的發(fā)放與回收，金銀、外匯的買(mǎi)賣(mài)，有價(jià)證券的發(fā)行與轉(zhuǎn)讓?zhuān)ｋU(xiǎn)、信托、國(guó)內(nèi)、國(guó)際的貨幣結(jié)算等。從事金融活動(dòng)的機(jī)構(gòu)主要有銀行、信托投資公司、保險(xiǎn)公司、證券公司，還有信用合作社、財(cái)務(wù)公司、投資信托公司、金融租賃公司以及證券、金銀、外匯交易所等

金融市場(chǎng)定義從一般意義上說(shuō)，市場(chǎng)是一個(gè)交易機(jī)制的概念，任何一種有關(guān)商品和勞務(wù)的交易機(jī)制都可以形成一種市場(chǎng)。市場(chǎng)既可以是有特定場(chǎng)所的有形市場(chǎng)，也可以是無(wú)形的，尤其是在泛指的情況下，因此我們可以把金融市場(chǎng)定義為對(duì)金融交易機(jī)制的概括，即通過(guò)金融工具交易進(jìn)行資金融通的場(chǎng)所與行為的總和。

金融市場(chǎng)是市場(chǎng)體系中的一個(gè)重要組成部分，它既具有市場(chǎng)體系的共性，又有自身的特點(diǎn)，這些特點(diǎn)奠定了金融市場(chǎng)在市場(chǎng)體系中的特殊地位。全面、系統(tǒng)地考察金融市場(chǎng)是發(fā)展和利用金融市場(chǎng)的基礎(chǔ)。

也可以說(shuō)金融在市場(chǎng)中無(wú)所不在，各個(gè)行業(yè)都與金融密切相關(guān)

7.證券市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)

內(nèi)容太多了，超過(guò)了baidu規(guī)定字?jǐn)?shù)，如果需要我可以QQ傳給你，或者你去/gy/url/783_url.htm下載電子版，PDF格式。

證券市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)目的與要求本分冊(cè)的主要內(nèi)容包括：股票、債券、投資基金等證券投資工具的基本概念，以及證券市場(chǎng)的結(jié)構(gòu)、證券投資的收益和風(fēng)險(xiǎn)、證券市場(chǎng)法規(guī)體系和監(jiān)管構(gòu)架、證券業(yè)從業(yè)人員道德規(guī)范等基礎(chǔ)知識(shí)。通過(guò)本部分的學(xué)習(xí)，要求初步掌握證券和證券市場(chǎng)的基礎(chǔ)知識(shí)、基本理論、主要法規(guī)和職業(yè)道德規(guī)范。

本部分適用對(duì)象為所有參加證券業(yè)從業(yè)人員資格考試的從業(yè)人員。書(shū)中帶星花（*）的內(nèi)容暫不列入考試范圍。

第一章 證券市場(chǎng)概述第一節(jié) 證券與證券市場(chǎng)一、證 券證券是各類(lèi)財(cái)產(chǎn)所有權(quán)或債權(quán)憑證的通稱(chēng)，是用來(lái)證明證券持有人有權(quán)取得相應(yīng)權(quán)益的憑證。如股票、公債券、基金證券、票據(jù)、提單、保險(xiǎn)單、存款單等都是證券。

凡根據(jù)一國(guó)政府有關(guān)法規(guī)發(fā)行的證券都具有法律效力。證券首先是一種信用憑證或金融工具，它是商品經(jīng)濟(jì)和信用經(jīng)濟(jì)發(fā)展的產(chǎn)物。

如債券就是一種信用憑證，無(wú)論是企業(yè)債券、金融債券還是國(guó)債券，都是經(jīng)濟(jì)主體為籌措資金而向投資者出具的、承諾到期還本付息的債權(quán)債務(wù)憑證。再如股票，它就是股份有限公司發(fā)行的用以證明股東的身份和權(quán)益，并據(jù)以獲得股息的憑證。

從籌資的角度看，股份制是一種特殊的信用形式，即通過(guò)信用將分散的資金集中起來(lái)有效地使用。沒(méi)有信用的發(fā)展，就難有大規(guī)模的集資，也不會(huì)有股票的發(fā)行與交易，股份制就難以確立。

基金證券則是同時(shí)具有股票和債券的某些特征的證券。投資基金本身就是集資的一種形式，是將分散的資金集中起來(lái)創(chuàng)設(shè)一個(gè)基金，然后委托專(zhuān)門(mén)的投資機(jī)構(gòu)從事能保證投資人收益的組合投資，證券持有人則對(duì)基金擁有財(cái)產(chǎn)所有權(quán)、收益分配權(quán)和剩余財(cái)產(chǎn)分配權(quán)。

這些作為資本信用手段的證券能定期領(lǐng)取利息或到期收回本金，且具有買(mǎi)賣(mài)價(jià)格，可以在證券市場(chǎng)上進(jìn)行轉(zhuǎn)讓和流通。除此之外，還有作為貨幣證券的商業(yè)票據(jù)。

在商品經(jīng)濟(jì)和生產(chǎn)社會(huì)化發(fā)展的過(guò)程中，企業(yè)為了追求利潤(rùn)最大化，必然要加速資本流通，縮短周轉(zhuǎn)周期，盡量節(jié)約資本的使用，為此便產(chǎn)生了商業(yè)信用和作為商業(yè)信用手段的商業(yè)票據(jù)，如匯票、支票及本票等。這些商業(yè)票據(jù)不僅僅是一種信用工具，而且還可以在一定范圍內(nèi)周轉(zhuǎn)流通，發(fā)揮流通手段和支付手段等貨幣職能。

按照不同的標(biāo)準(zhǔn)，可以對(duì)證券進(jìn)行不同的分類(lèi)。按其性質(zhì)的不同，可以將證券分為證據(jù)證券、憑證證券以及有價(jià)證券。

證據(jù)證券是指只是單純地證明事實(shí)的文件，主要有借用證、證據(jù)（書(shū)面證明）等。在證據(jù)證券中，有一種具有特殊效力的證券，被稱(chēng)為“免責(zé)證券”，如提單等即屬此類(lèi)。

憑證證券是指認(rèn)定持證人是某種私權(quán)的合法權(quán)利者，證明對(duì)持證人所履行的義務(wù)是有效的文件。如存款單、借據(jù)、收據(jù)及定期存款存折等就屬于這一類(lèi)。

憑證證券實(shí)際上是無(wú)價(jià)證券。其特點(diǎn)是，雖然憑證證券也是代表所有權(quán)的憑證，但不能讓渡，不能真正獨(dú)立地作為所有權(quán)證書(shū)來(lái)行使權(quán)利。

如存款單就是民法中的消費(fèi)寄存憑證，屬單純的憑證證券，不是有價(jià)證券，因?yàn)樗葲](méi)有可讓渡性，也沒(méi)有完全代替存款合同的功能。當(dāng)然，這也不是一成不變的。

60 年代，美國(guó)的商業(yè)銀行為了阻止存款額的下降，以企業(yè)的富裕資金為對(duì)象，發(fā)行一種可以讓渡的大額可轉(zhuǎn)讓定期存單（即CD）來(lái)征集大量資金，這種存款憑據(jù)顯然已不同于一般的存款單，它實(shí)際上可以看作是金融債券的一種，應(yīng)該歸入有價(jià)證券。有價(jià)證券主要是指對(duì)某種有價(jià)物具有一定權(quán)利的證明書(shū)或憑證。

有價(jià)證券通常被分為三類(lèi)：（1）貨幣證券，如銀行券、票據(jù)、支票等；資本證券，包括股票、公司債券等。（2）財(cái)物證券，如貨運(yùn)單、提單、棧單等。

（3）有價(jià)證券，其本身沒(méi)有價(jià)值，因?yàn)樗皇莿趧?dòng)產(chǎn)品。但是由于它能給持有者帶來(lái)一定的收益，所以它又有價(jià)格，可以在證券市場(chǎng)上自由買(mǎi)賣(mài)。

1.有價(jià)證券有價(jià)證券是一種具有一定票面金額，證明持券人有權(quán)按期取得一定收入，并可自由轉(zhuǎn)讓和買(mǎi)賣(mài)的所有權(quán)或債權(quán)證書(shū)。人們通常所說(shuō)的證券，也就是指這種有價(jià)證券。

由于有價(jià)證券不是勞動(dòng)產(chǎn)品，故其自身并沒(méi)有價(jià)值，只是由于它能為持有者帶來(lái)一定的股息或利息收入，因而可以在證券市場(chǎng)上自由買(mǎi)賣(mài)和流通。影響有價(jià)證券行市的因素多種多樣，但主要因素則是預(yù)期利息收入和市場(chǎng)利率。

因此，有價(jià)證券價(jià)格實(shí)際上是資本化了的收入；有價(jià)證券是虛擬資本的一種形式，是籌措資金的重要手段。有價(jià)證券是商品經(jīng)濟(jì)和社會(huì)化大生產(chǎn)發(fā)展到一定階段的產(chǎn)物。

從資本主義經(jīng)濟(jì)發(fā)展歷程來(lái)看，有價(jià)證券的正常交易能起到自發(fā)地分配貨幣資金的作用。通過(guò)有價(jià)證券，可以吸收暫時(shí)閑置的社會(huì)資金，作為長(zhǎng)期投資分配到國(guó)民經(jīng)濟(jì)各部門(mén)，從而優(yōu)化資源配置。

同時(shí)，由于有價(jià)證券的行市受主客觀及國(guó)內(nèi)外多種因素的影響，有價(jià)證券的價(jià)格經(jīng)常出現(xiàn)暴漲暴跌、起伏不定的現(xiàn)象，由此引起的投機(jī)活動(dòng)會(huì)造成資本市場(chǎng)的虛假供求和混亂局面，這又會(huì)造成社會(huì)資源的巨大浪費(fèi)。我國(guó)現(xiàn)階段正處在商品經(jīng)濟(jì)和社會(huì)化大生產(chǎn)必須大發(fā)展的時(shí)期，有價(jià)證券及其相關(guān)市場(chǎng)的建設(shè)與發(fā)展也顯得。